那是一个风和日丽的下午，一只小狮子在一片树阴下憨睡。忽然，一只狡猾的狐狸从草丛中悄悄地走到了小狮子的身边，一边为小狮子梳理毛发，一边对小狮子阴阳怪气儿地说：“狮子大王，您睡着了吗？……”它确认小狮子已经睡着了，就轻轻地在小狮子的尾巴上贴了一个带有“驴”字的标签，便得意洋洋地消失在森林之中。
    过了好久，小狮子终于睡醒了。它伸伸懒腰，打了个哈欠，悠闲自得地走到了河边饮水。它见一只小羊津津有味的吃着青草，对小羊大声吼到：“见了本王为何不逃？”“本王？”小羊仔细的打量着小狮子，好一会点了点头，哈哈大笑，说：“本王？你分别是头驴，还竟敢自称‘本王’？”小狮子半信半疑，自言自语地说：“怎么一觉醒来，我真的变成了一头驴？我还是去问问诚实的老牛大哥吧！”说着，它敲开了老牛家的大门，对老牛说：“老牛大哥，你看我是狮子还是驴？”老牛瞪大了眼睛，看了好一会，长叹一声，说：“你真的是头驴！”
    小狮子脸上充满了伤感，心想：我现在是一头驴了，我还是和驴一起生活吧！过了几天，小狮子竟吃起了青草，还学驴叫。狐狸看见了，哈哈大笑起来。